債務超過でもファクタリングは利用可能！　審査に通る理由や利用のメリットを紹介

債務超過の状態では、銀行融資の審査に通りにくくなり、資金調達の選択肢が限られてしまうことがあります。そのため「この状態でもファクタリングを利用できるのだろうか」と不安に感じている方もいるでしょう。

ファクタリングは、売掛債権を現金化する資金調達方法です。銀行融資とは審査で重視されるポイントが異なるため、債務超過でも利用できる可能性があります。

本記事では、債務超過でもファクタリングを利用できる理由や、利用するメリット・デメリット、注意点などを詳しく解説します。

【この記事で分かること】

債務超過でもファクタリングを利用できる理由

債務超過の状態であっても、ファクタリングを利用できる可能性はあります。以下で詳しく解説します。

1. ファクタリングは銀行融資とは異なる

ファクタリングと銀行融資は、どちらも資金調達の手段ですが、両者の特徴は大きく異なります。

銀行融資とは、銀行から一定期間、お金を借り入れることです。銀行融資を受けるときは、自社の信用力や財務状況を厳しくチェックされます。貸借対照表において純資産がマイナスとなる債務超過に陥っている場合、審査において「財務状況が悪く返済が滞る可能性が高い」と判断され、融資を受けられないケースもあります。

一方のファクタリングは、自社が保有している未回収の売掛金をファクタリング会社へ売却して、本来の支払い日より早く資金化するサービスです。ファクタリングはあくまでも売掛債権という資産の売却であり、借金ではありません。

銀行融資とは異なる基準で審査されるため、仮に債務超過であってもサービスを利用できる可能性があります。債務超過などを理由に銀行融資を断られたときは、ファクタリングの利用を検討しましょう。

2. 自社ではなく売掛先の信用力が重要視される

先ほど紹介した通り、ファクタリングを利用するときは、銀行融資とは異なる基準で審査されます。大きく異なるのは、ファクタリングの審査においては自社の事業規模や信用力、財務状況などよりも、売掛先の信用力が重要視される点です。

仮に自社の資金繰りが悪化している場合や、債務超過に陥っている場合でも、売掛先の信用力に問題がなければ、ファクタリングの審査に通る可能性は高いでしょう。売掛先の信用力が高ければ、ファクタリング会社は売掛金の未回収リスクが低いと判断できるからです。

一方で銀行融資における審査では、自社の信用力や財務状況などが重要視されます。審査の中では、返済能力はあるか、他の銀行からも借り入れをしているかなど、さまざまな視点から細かくチェックされるケースが多いでしょう。審査の結果、自社の信用力に問題があると判断された場合は、融資を受けられません。

債務超過などで銀行融資を受けられないときは、株式会社No.1のファクタリングサービスをご利用ください。最短即日で売掛債権を売却できる可能性があるため、お気軽にお問合せください。

ファクタリングにおける主な審査基準

ここでは、ファクタリングを利用するときの審査基準について、詳しく見ていきましょう。主な審査基準は次の通りです。

• 売掛先の規模・業績
• 売掛先との取引実績・取引履歴
• 売掛債権の信頼性

以下で、それぞれの審査基準について解説します。

1. 売掛先の規模・業績

売掛先の規模や業績は、ファクタリングにおける重要な審査基準の一つです。売掛先が上場している大手企業や長い歴史のある企業、業績が安定している企業などであれば、売掛債権が未回収となるリスクは低いと判断され、審査に通る可能性が高いでしょう。

逆に、売掛先が設立して間もない企業や個人事業主などの場合、売掛債権を回収できるのかどうか慎重に審査されるケースもあります。また、過去に支払いの遅延がある、経営状況に不安がある、といった場合はファクタリングの利用を断られるかもしれません。とはいえ、銀行融資ほどの厳しい審査ではないため、申し込みをしてみる価値はあるでしょう。

2. 売掛先との取引実績・取引履歴

ファクタリングの審査では、売掛先との取引実績や取引履歴もチェックされるのが一般的です。これまでも売掛先との取引が継続的に行われており、請求状況や入金履歴に問題がなければ、売掛債権を回収できないリスクは低いと判断され、審査に通る可能性は高いでしょう。

一方、新しく取引をスタートしたばかりであったり、取引の頻度が少なかったりすると、売掛債権が未回収となるリスクが高いと判断される可能性もあります。

売掛先との取引実績に不安がある場合は、ファクタリングの審査を受ける際、過去の入金履歴や今後の取引の計画を示す資料を提示しましょう。例えば、入金が問題なく行われている事実を証明できる明細書や、長期的な取引を示す契約書などを準備しておけば、審査がスムーズに進みます。

3. 売掛債権の信頼性

売掛債権の信頼性もファクタリングにおける審査基準の一つです。請求書の内容が具体的で正確であるなど、回収できる見込みのある売掛債権であれば、審査に通過できる可能性が高まります。例えば、業務内容や支払い期日が明記されている、既に検品や納品が完了しているといった場合、売掛債権の信頼性が高いと判断されるでしょう。

逆に、金額のみが記載された請求書などは、どのような業務なのか、支払い期日はいつなのかといった点が分からないため、信頼性が低いと判断されるかもしれません。審査に通るか不安な場合は、請求書と一緒に、業務完了報告書や納品書などの関連書類を提示しましょう。売掛債権の信頼性を示す複数の証拠を提示すれば、審査がスムーズに進むケースもあります。

債務超過に陥ったときにファクタリングを利用するメリット

ファクタリングには、以下のようなメリットがあります。

• 最短即日で資金を確保できる
• 貸借対照表（B/S）における負債が増えない
• 経営の立て直しを図れる

それぞれのメリットについて詳しく見ていきましょう。

1. 最短即日で資金を確保できる

最短即日で資金を確保できることは、ファクタリングを利用する大きなメリットです。銀行融資の場合、さまざまな書類を準備したり、難しい審査を受けたりする必要があり、資金を受け取るまでに時間がかかるケースもあります。特に債務超過に陥っている場合、融資をしてくれる銀行がなかなか見つからない、審査がより厳しくなる、という可能性もあるでしょう。

一方でファクタリングの場合、利用するファクタリング会社や売掛債権の内容によってはすぐに審査が終わり、その日のうちに資金を確保できるケースもあります。運転資金が不足している、支払いのためにすぐに現金が必要、といった場合はファクタリングの利用を検討しましょう。

特に急いでいる場合は、2社間ファクタリングの利用をおすすめします。2社間ファクタリングとは、自社とファクタリング会社の2社のみで契約する方式です。売掛先が取引に参加する3社間ファクタリングとは異なり、売掛先への通知や承諾が必要ないため、素早く資金を確保できます。原則として売掛先へ知られずに売掛債権を売却できる点も、2社間ファクタリングのメリットです。

2. 貸借対照表（B/S）における負債が増えない

貸借対照表（B/S：バランスシート）における負債が増えないことも、ファクタリングを利用するメリットです。貸借対照表とは、ある特定のタイミングでの企業の資産・負債・純資産を示す書類を指します。

債務超過の状態になっていると「これ以上、負債を増やしたくない」と考える方も多いでしょう。その点、ファクタリングは売掛債権という資産の売却であり、利用しても負債として計上されません。

またファクタリングを利用すれば、オフバランス化を図れます。オフバランス化とは、貸借対照表の資産や負債といった項目を減らして、全体をスリム化することです。

オフバランス化により、ROA（総資産利益率）が高くなると、経営状態をよく見せられます。その結果、将来的に銀行融資を受けやすくなるケースもあるため、ファクタリングをうまく活用してオフバランス化を進めましょう。

3. 経営の立て直しを図れる

ファクタリングを利用して資金を確保すれば、経営の立て直しを図れます。債務超過に陥ると、経営を立て直そうと思っても、運転資金が足りず行動を起こせないかもしれません。取引先への支払いが遅れて関係が悪化したり、給与の支払いができずに従業員の不満が募ったりする可能性もあります。

そこでファクタリングを利用すれば、素早く資金繰りを改善し、請求書や給与の支払いなどを行えます。経済的・時間的な余裕が生まれるため、経営の立て直しも可能です。例えば、次の案件の受注や無駄な在庫の削減、業務効率化などを検討すれば、経営状態の改善につながるでしょう。

債務超過や資金繰りの悪化でお悩みなら、株式会社No.1のファクタリングサービスをご利用ください。売掛金の現金化により、キャッシュフローの改善につながります。スピード審査を強みとしているため、お急ぎの場合はぜひご相談ください。

債務超過に陥ったときにファクタリングを利用するデメリット

さまざまなメリットがある一方で、ファクタリングには以下のようなデメリットもあります。

1. 手数料が発生する

ファクタリングを利用すると素早く資金を確保できますが、手数料が差し引かれるため、売掛先から本来受け取れるはずの金額よりは低くなります。手数料や料金体系はファクタリング会社によって異なるため、事前に確認しておきましょう。

ファクタリングの方式別に見た手数料率の目安は、以下の通りです。

• 2社間ファクタリング：8〜20％
• 3社間ファクタリング：1〜9％

2社間ファクタリングでは、自社とファクタリング会社のみで契約を進めます。ファクタリング会社が売掛先に売掛金の存在を確認できない分、ファクタリング会社が負う売掛金の未回収リスクが大きくなるため、手数料は高めに設定されています。

手数料を抑えてファクタリングを利用したい場合は、売掛先が取引に参加する3社間ファクタリングを検討しましょう。ただし、3社間ファクタリングを利用すると、売掛金の売却が売掛先に知られることになるため、状況に応じて適した方式を選択しましょう。

2. 繰り返し利用すると資金繰りが悪化する可能性もある

前述の通り、ファクタリングを利用すると手数料が発生するため、本来の売掛金ほどの金額は受け取れません。ファクタリングは、すぐに資金が必要なときに役立つ手段ではあるものの、繰り返し利用すると手数料の負担が大きくなり、結果として資金繰りが悪化する可能性もあります。特に債務超過に陥っている場合は、利益の減少により、経営改善が難しくなるかもしれません。

ファクタリングを利用するときは、長期的な視点で資金繰り計画を立てておきましょう。また、並行して経営改善を進めることも大切です。

3. 審査が厳しくなるケースもある

債務超過に陥っている場合は、ファクタリングの審査が通常よりも厳しくなる傾向があります。もちろん、売掛先の規模や財務状況が重要視されるものの、自社の財務状況が悪化している分、より細かくチェックされるでしょう。

また債務超過の場合は、手数料を高く設定されたり、審査の時間が長くなったりする可能性もあります。特に資金調達を急いでいる場合は、どの程度の時間がかかるか、事前にファクタリング会社に問い合わせておきましょう。

まとめ：債務超過に陥ってもファクタリングで資金調達できる！

ファクタリングでは売掛先の信用力が重要視されるため、債務超過でも利用できる可能性はあります。素早く資金繰りを改善したいなら、ファクタリングの利用をおすすめします。

債務超過や運転資金の不足でお悩みなら、株式会社No.1のファクタリングサービスをご利用ください。素早く売掛債権を買取り、資金繰りの改善をサポートします。まずはお電話やメールで、お気軽にご相談ください。